充换电行业是指为电动汽车提供能源补给的基础设施和服务的行业，包括充电和换电两种主要模式。充电模式通过充电桩为电动汽车电池直接充电，而换电模式则是通过快速更换电池包来实现电动汽车的能源补给。截至2023年12月末，我国公共充电桩保有量达到272.6万台，而换电站保有量为3567座。尽管充电基础设施建设进入高速发展阶段，换电站由于建设成本高、电池标准不统一等因素，市场规模扩张有限，发展较为缓慢。
一、充电基础设施保有量
中投产业研究院发布的《2024-2028年中国充换电行业深度调研及投资前景预测报告》指出，截至2024年6月底，全国充电桩总量达到1024.4万台，同比增长54%；其中公共桩312.2万台，私人桩712.2万台，公共桩额定总功率超过1.1亿千瓦，保障了2400万辆新能源汽车的充电需求。上半年全国新能源汽车充电量约为513亿千瓦时，同比增长40%，其中“五一”假期单日高速公路充电量创下历史新高。目前，高速公路服务区（含停车区）已累计建成2.72万台充电桩，基本覆盖全国所有省份，为新能源汽车用户提供了更加便捷的充电服务。上半年充电基础设施增量为164.7万台，同比上升14.2%。其中，公共充电桩增量为39.6万台，同比上升12.7%，随车配建私人充电桩增量为125.2万台，同比上升14.7%。
图表：2022-2024年全国充电桩总量
数据来源：中国充电联盟、中投产业研究院整理
二、充换电站保有量与分布
目前，我国充换电站的保有量呈现出不断增长的趋势。中国充电联盟的数据显示，截至2023年12月底，我国换电站数量达到3567座，较上年增加1594座，同比增长80.8%。这一增长不仅体现了市场对充换电服务的迫切需求，也反映了政策层面对行业发展的支持力度。
在区域分布上，我国充换电产业区域集中度较高，主要分布在东部沿海等经济发达地区。广东以4.4万余家充电桩相关企业位列区域首位；江苏、河南分别以2.7万余家和2.3万余家位列二、三位。这种分布特征与新能源汽车的地域销量和政策推动力度密切相关。
图表：2023-2024年中国充换电行业相关政策
资料来源：中投产业研究院整理
此外，换电模式作为一种新兴的补能方式，虽然目前还处于起步阶段，但已经展现出巨大的市场潜力。在乘用车换电领域，头部企业如斯沃普、奥动和苏州焕能的换电站产量总和占整个行业的80%以上，显示出行业的高集中度。而在重卡换电领域，玖行、许继换电、瀚川等企业占据了市场份额的90%以上，进一步印证了换电模式在特定领域的受欢迎程度。随着技术的成熟和政策的推动，预计换电站的建设和运营将成为充换电行业的重要组成部分。
三、新能源汽车产业运行分析
中投产业研究院发布的《2024-2028年中国充换电行业深度调研及投资前景预测报告》指出，从市场规模来看，我国新能源汽车的推广应用已经从“里程焦虑”转向“补能焦虑”，充电基础设施网络的服务能力成为行业关注的焦点。随着电动汽车规模的高速增长，预计到2025年，我国新能源汽车的年销量将占汽车总销量的20%左右，届时充电基础设施的需求量将进一步扩大。
2024年1-6月，新能源汽车产销累计完成492.9万辆和494.4万辆，同比分别增长30.1%和32%，市场占有率达到35.2%，进一步提升。在新能源汽车主要品种中，与上年同期相比，三大类新能源汽车品种产销均呈不同程度增长。根据协会统计，截至2024年6月底，国产新能源汽车累计产销量超过了3000万辆。
图表：2021-2024年中国新能源汽车产销量
数据来源：中国汽车工业协会、中投产业研究院整理
四、充换电技术发展状况
充换电技术是电动汽车补能的两种主要方式，各自具有独特的优势和应用场景。
目前，充电技术主要包括慢充和快充两种方式。慢充通常在家庭或办公场所进行，而快充则主要分布在公共充电站。随着技术的进步，快充功率不断提升，充电时间不断缩短。部分企业如特斯拉已经部署了超级充电站，能够在短时间内为电动汽车提供大量的电能，显著减少充电时间。
换电模式通过快速更换电池包来为电动汽车补能，尤其适合运营车辆和出租车等需要快速补能的场景。换电模式可以大幅缩短补能时间，提高车辆的使用效率。同时，集中充电和维护可以提高电池的使用寿命和安全性。
国内外一些企业如蔚来汽车已经建立了较为成熟的换电网络，提供快速便捷的换电服务。此外，国家政策的支持也在推动换电技术的快速发展。
充换电技术的不断进步和标准化的推进，将为电动汽车的普及和应用提供更加坚实的基础。随着技术的成熟和规模化应用，未来电动汽车的使用体验将得到进一步提升。
中投产业研究院发布的《2024-2028年中国充换电行业深度调研及投资前景预测报告》指出，充换电行业在新能源汽车产业的快速发展下展现出巨大的发展潜力。目前，随着技术进步和政策支持，我国充换电基础设施已初具规模，形成了多个技术路线，如传导充电、电池更换、无线充电等，且运营管理水平持续提升。
充换电设备的技术进步和产业升级是行业发展的重要驱动力。随着新型能源体系目标的规划和新型电力系统的建设，充换电设施的技术水平不断提升，无线充电、快速充电、自动换电等新技术的应用推动了行业的产业化升级。企业如许继电气和瀚川智能正积极加大研发投入，提升技术水平和技术竞争力，展现出行业强大的创新动力和发展潜力。
充换电行业正迎来快速发展的机遇期，技术创新和政策支持将推动行业进一步成熟和扩张，为新能源汽车的广泛采用提供坚实的基础设施支持。